Diferències entre un préstec ENISA i un préstec bancari. Com són diferents?

Una de les decisions més importants per a una startup o pime en creixement és triar la millor opció de finançament. Entre les diverses alternatives disponibles, destaquen els préstecs ENISA i els préstecs bancaris tradicionals com a opcions no diluïdes per a emprenedors i inversors. Tot i que ambdues són fonts vàlides de finançament, hi ha diferències clau que cal tenir en compte a l'hora de prendre una decisió.

‍

1. Absència de garanties i garanties personals

La primera gran diferència entre un préstec ENISA i un préstec bancari rau en la necessitat de proporcionar garanties o avals personals. Mentre que els préstecs bancaris sovint requereixen garanties personals o actius per donar suport a la transacció, en el cas d'ENISA, no es demanen garanties ni garanties personals. Aquesta característica és especialment atractiva per a startups, que sovint no tenen interès en comprometre els seus actius personals (qüestions que sempre posem èmfasi a Intelectium que hauria de ser el cas) o que no tenen prou actius per proporcionar com a garantia. ENISA assumeix el 100% del risc de la transacció, permetent als emprenedors centrar-se en fer créixer el seu negoci sense aquest tipus de problemes.

‍

2. Període d'espera

Una altra diferència rellevant és el període de carència, és a dir, el temps durant el qual no és necessari amortitzar el préstec. En el cas dels préstecs ENISA, se sol oferir un període de carència de fins a dos anys, el que significa que l'empresa pot començar a amortitzar el préstec un cop hagi aconseguit certa estabilitat financera. Al contrari, els préstecs bancaris tendeixen a tenir períodes de carència més limitats o fins i tot inexistents, obligant a les startups a començar a pagar el préstec gairebé immediatament, sense marge adequat per generar ingressos.

‍

3. Interessos variables basats en els resultats de l'empresa

El model de càlcul d'interessos és un altre aspecte que diferencia significativament els préstecs ENISA dels préstecs bancaris. En un préstec bancari, el tipus d'interès és fix o lligat a indicadors com l'euríbor, i no varia en funció del rendiment financer de l'empresa. D'altra banda, en un préstec ENISA, el tipus d'interès té un tipus variable que va lligat als beneficis de l'empresa. Això vol dir que, si l'empresa rendeix bé, pagarà un interès superior, però si experimenta dificultats, probablement el cost del préstec serà menor. ENISA, en aquest sentit, comparteix risc empresarial, oferint una major flexibilitat a les startups.

‍

4. Flexibilitat en les primeres etapes

En aquestes etapes, obtenir finançament bancari pot resultar més difícil o més car, ja que els bancs tendeixen a tenir polítiques més restrictives o requereixen un historial de crèdit més consolidat. Atès que els préstecs ENISA no requereixen garanties i s'ajusten als resultats de l'empresa, esdevenen una eina molt atractiva per impulsar el creixement sense assumir les mateixes demandes que suposaria el finançament bancari.

‍

5. Complementarietat amb el finançament bancari

Contràriament al que molts puguin pensar, els préstecs ENISA no es presenten com una alternativa exclusiva al finançament bancari, sinó que són completament complementaris. ENISA està especialment indicat per a startups innovadores i pimes, que solen utilitzar aquest finançament en les fases inicials del seu projecte. En aquestes fases, les línies d'Enisa són ideals per acompanyar rondes d'inversió privada, ja que aquest organisme finança en proporció als fons propis de la companyia. Aquest enfocament permet als emprenedors mantenir un major control sobre la seva empresa i evitar una dilució excessiva de la seva participació accionarial. D'altra banda, el finançament bancari és un gran aliat quan l'empresa ja és rendible, ja que en aquell moment les condicions financeres que ofereixen els bancs són molt millors i permeten a l'empresa disposar de més capital circulant per créixer.

‍

Com podem veure, les principals diferències entre un préstec ENISA i un préstec bancari se centren en el nivell de risc assumit i les condicions adaptades al perfil d'una startup. No obstant això, ambdues alternatives són complementàries i es poden combinar per impulsar el creixement de l'empresa de manera més eficient, maximitzant l'accés al capital en moments clau del desenvolupament empresarial. Intelectium porta més de 20 anys donant suport a startups i pimes innovadores. Poseu-vos en contacte amb nosaltres i us explicarem com us podem ajudar.